Short Stangle en AbbVie
Abro short strangle en Abbvie, en la banda de $103/$110 con una rentabilidad esperada de un 57% anualizado.
Abro un short strangle en la farmacéutica AbbVie (ABBV), en la banda de 103/110, con fecha de vencimiento 30 de abril y un rendimiento esperado de 57. La prima cobrada es de $180.
Es un movimiento que vuelve a estar un poco fuera de los parámetros que tengo fijados para la venta de puts, que se basa en fechas de expiraciones mensuales, como el short strangle que tengo en Coca-Cola.
La razón de haber cogido una fecha de expiración más cercana es por un motivo de experimentación, principalmente. El short strangle permite obtener una rentabilidad mayor en acciones que se mueven de forma lateral, pero a diferencia de vender una put o una call, tiene el problema de que la direccionalidad del precio de la acción es neutra, a menos que se superen los límites de la banda. Dicho de otro modo, en esta estrategia lo que nos da beneficio es sólo la rentabilidad intrínseca de las opciones: el paso del tiempo. Esto es así porque al moverse el precio, lo que gana una opción lo pierde su opuesta, así que no podemos beneficiarnos de una subida brusca como en el caso de una put vendida.
El día 30 de abril es la fecha de presentación de resultados trimestrales, por lo que es una fecha a vigilar en caso de que haya que rolar de vencimiento la estrategia.
Empresa: AbbVie
Operación: Short Strangle
Vencimiento: 30 abril 2021
Prima: $180
Strike: 103/110
Rentabilidad esperada: 57% anualizado
DTE (days to expiration): 11
Margen: $1100
